“东数西算”全面启动，通信芯片、光芯片、数据芯片有望受益

随着“东数西算”全面启动，数据中心产业涉及IT设备制造、信息通信、基础软件、绿色能源供给等领域赛道，半导体产业也是其中的重要一环。根据方正证券研究报告指出，“东数西算”进一步夯实网络通信基础建设，将带动通信芯片需求高涨，与数据产生有关的芯片长期保持高度景气，而上游光芯片有望进一步迎来增量空间。
中期来看，大量东部的数据需稳定地传输到西部存储、计算，而长距离的通信传输往往面临数据延迟的问题。因此， “东数西算”需进一步夯实网络通信基础建设，包括交换机、5G基站、路由器、服务器等传输设备和无线设备，将带动通信芯片需求高涨。创耀科技、紫光股份、中兴通讯、星网锐捷、浪潮信息等公司有望受益。
长期来看，与数据产生有关的芯片保持高度景气。该机构分析师表示，“东数西算”缓解了东部能源、土地紧张的情况，使得算力成本大幅下降，有利于下游应用领域大量的数据流量产生。VR/AR/元宇宙、无人驾驶等领域的应用将加速落地，相关的芯片需求保持高度景气，同时也驱动数据流量的爆发。
光模块是数字新基建不可或缺的一大基础元器件。而光模块产品所需原材料主要包括光器件、电路芯片、PCB以及结构件等，在高端光模块中，光芯片的成本占比高达50%。因此，上游光芯片有望进一步迎来增量空间。该板块A股核心标的包括光库科技、光迅科技、仕佳光子、中际旭创等。